H ΕΞΗΓΗΣΗ ΤΗΣ ΠΑΓΚΟΣΜΙΑΣ ΚΡΙΣΗΣ!

[karanti_maria]

Η ιταλική αστυνομία ανακοίνωσε την Παρασκευή πως κατέσχεσε πλαστά ομόλογα του αμερικανικού δημοσίου αξίας περίπου 6 τρισεκατομμυρίων δολαρίων στην Ελβετία. Συνελήφθησαν οκτώ άτομα, τα οποία κατηγορούνται για διεθνή απάτη και άλλα οικονομικά αδικήματα.

Η επιχείρηση, σε συνδυασμό με τις διωκτικές αρχές της πόλης Ποτέντσα στη νότιο Ιταλία, πραγματοποιήθηκε από τις ιταλικές και ελβετικές αρχές έπειτα από έρευνες που διήρκεσαν ένα έτος, ανακοίνωσαν πηγές της ιταλικής αστυνομίας.

Ομόλογα στα μπαούλα

Οι πλαστές ομολογίες, πάνω από το ένα τρίτο των οποίων ήταν αντίγραφα χρεογράφων του αμερικανικού δημοσίου, κατασχέθηκαν τον Ιανουάριο από μία ελβετική επενδυτική εταιρεία, η οποία τα φύλασσε μέσα σε τρία μεγάλα μπαούλα.

Τα ομόλογα, που αντιστοιχούν στο ένα τρίτο του αμερικανικού χρέους, είχαν ημερομηνία 1934 και είχαν μεταφερθεί το 2007 από το Χονγκ Κονγκ στη Ζυρίχη, όπου μεταφέρθηκαν στην επενδυτική εταιρεία, αναφέρουν οι ιταλικές Αρχές.

Οι οκτώ φερόμενοι πλαστογράφοι κατηγορούνται για παράνομη εκτύπωση πλαστών ομολόγων, παραποίηση πιστωτικών καρτών, και τοκογλυφία στις ιταλικές περιοχές της Λομβαρδίας, του Πεδεμοντίου, του Λατίου και της Μπαζιλικάτα.

Σύμφωνα με πληροφορίες θα προσπαθούσαν να πουλήσουν τα πλαστά ομόλογα σε αναπτυσσόμενη χώρα απευθείας ή διαμέσου τράπεζας.

Το γραφείο της Ελβετικής Ομοσπονδιακής Εισαγγελίας ανακοίνωσε πως οι εισαγγελικές αρχές της Ζυρίχης ερεύνησαν τις καταγγελίες των Ιταλών συναδέλφων τους και παρέδωσαν τα συμπεράσματά τους τον περασμένο Ιούλιο.

Το 2009, η ιταλική οικονομική αστυνομία είχε κατάσχει πλαστά αμερικανικά ομόλογα αξίας 742 δισ. δολαρίων στην πόλη Κιάσο κοντά στη μεθόριο με την Ελβετία.

http://news247.gr/kosmos/news/plasta_omologa_aksias_6_dis_dolariwn.1656164.html

[karanti_maria]

Ξέπλυμα $15 τρις δολαρίων στα διεθνή χρηματιστήρια, με κέρδη 2,5% την ημέρα!

[karanti_maria]

Καμπανάκι κινδύνου από Νταλάρα για ΗΠΑ

Η αύξηση του δημοσίου χρέους των ΗΠΑ θα αποτελέσει καταστροφή για όλο τον κόσμο εάν η Ουάσινγκτον δεν κινητοποιηθεί για να λύσει το πρόβλημα, υποστήριξε ο γενικός διευθυντής του Διεθνούς Χρηματοπιστωτικού Ινστιτούτου (IIF) Τσαρλς Νταλάρα, όως μεταδίδει το ΑΠΕ-ΜΠΕ.

«Βλέποντας το αμερικανικό έλλειμμα, έχουμε την αίσθηση ότι πρόκειται για προαναγγελθέν δυστύχημα. Όχι μόνο για τις ΗΠΑ, αλλά για ολόκληρο τον κόσμο», είπε ο Νταλάρα από το Μεξικό όπου βρίσκεται για να συμμετάσχει στη σύνοδο της G20.

«Οι χώρες που δεν έχουν την ωριμότητα να χειριστούν τις οικονομικές υποθέσεις τους όσο καλά θα έπρεπε, και αυτό περιλαμβάνει τις περισσότερες από αυτές, θα ανακαλύψουν ότι ο κόσμος ενέχει κινδύνους. Επειδή αυτές οι χώρες θα αναμένουν μια ψυχρολουσία από τις αγορές. Και εμείς ξέρουμε πως όταν γίνει αυτό, η ψυχρολουσία δεν θα αφορά μόνο τη συγκεκριμένη χώρα αλλά την παγκόσμια οικονομία», συνέχισε.

Σύμφωνα με τις εκτιμήσεις του Διεθνούς Νομισματικού Ταμείου, το χρέος των ΗΠΑ ξεπέρασε το 2011 το ΑΕΠ της χώρας και θα φτάσει φέτος το 107% του ΑΕΠ.

http://www.capital.gr/News.asp?id=1422723

[karanti_maria]

Ομόλογα ΗΠΑ: Αποδόσεις... πανικού

Σκεφτείτε για ένα λεπτό το εξής: οι αποδόσεις των ομολόγων ΗΠΑ μακροπρόθεσμης διάρκειας βρίσκονται σε χαμηλά 220 ετών, λέει ο Barry Ritholtz. Ήταν το 1792 που 24 χρηματιστές συναντήθηκαν κάτω από έναν πλάτανο (buttonwood tree) στο Μανχάταν για να δώσουν τα χέρια (Συμφωνία Buttonwood) για αυτό που τελικά θα γινόταν το Χρηματιστήριο της Νέας Υόρκης. Και που ο George Washington, ενώ δοκίμαζε τη νέα του οδοντοστοιχία, έθεσε το πρώτο προεδρικό βέτο του αμερικανικού έθνους. Και που η Γαλλία χρησιμοποίησε για πρώτη φορά με επιτυχία τη γκιλοτίνα. Τα τελευταία αυτά 220 έτη σημαδεύτηκαν από τουλάχιστον τρεις χρηματοπιστωτικούς πανικούς, δυο υφέσεις, δύο παγκόσμιους πολέμους, πολλαπλές παγκόσμιες οικονομικές κρίσεις, τη Μεγάλη Ύφεση αλλά και σπό το «Ποιος σκότωσε τον Τζέι-Αρ;».

Που πήγε όλη αυτή η ιστορία; Την περασμένη εβδομάδα η απόδοση του δεκαετούς διολίσθησε στο ιστορικό χαμηλό του 1,5309%. Από την πλευρά της η απόδοση των 30ετών ομολόγων υποχώρησε στο 2,6%, ήτοι οριακά υψηλότερα από το ιστορικό χαμηλό που καταγράφηκε εν τω μέσω της κρίσης του 2008. Προφανώς οι καιροί μας σκορπίζουν το τόσο φόβο και επιβάλλουν τόσο πολύ την ανάγκη ασφαλούς καταφυγίου που η αγορά κρατικών ομολόγων ρευστοποιεί την ιστορική μιζέρια της. Όπως έγραψε στο tweeter ο Dennis Berman της Wall Street Journal «Ακόμη και στην αρχαία Βαβυλώνα (4%), τη μεσαιωνική Ευρώπη (6%), την Αμερική του 1800 (4%), κανείς δεν πλήρωνε επιτόκιο 1,6% για χρήματα που θα κρατούσε μια δεκαετία.

Γιατί να δανείσει κάποιος στο Θείο Σαμ για τόσο μεγάλο διάστημα με τόσο μικρό αντάλλαγμα; Δεν είναι δα πως οι δημοσιονομικές προοπτικές της χώρας είναι στα καλυτερά τους. Σίγουρα θα υπάρχει ένα τίμημα να πληρωθεί για την επική αυτή στήριξη νομισματικής πολιτικής -συν τρία επιπλέον έτη πολιτικής μηδενικών επιτοκίων, δύο γύρους ποσοτικής χαλάρωσης- και την αδυναμία της Ουάσινγκτον να ισοσκελίσει τα βιβλία της. Ωστόσο, η κοινή γνώμη λέει πως είμαστε λιγότερο καταραμένοι από τα ξαδέρφια μας στην αντιπέρα όχθη του Ατλαντικού, τόσο που η πείνα για αμερικανικό χρέος γίνεται ολοένα πιο λαίμαργη σε κάθε στροφή της παγκόσμιας χρηματοπιστωτικής κρίσης.

«Αν παρατηρήσεις την παγκόσμια αγορά, είμαστε το σούπερ μάρκετ της ασφάλειας, λέει ο William Larkin, διαχειριστής ομολόγων της Cabot Money Management. «Μιλάμε για υψηλά επίπεδα φόβου. Που εγείρεται κυρίως από την αυξανόμενη αβεβαιότητα στην Ευρώπη. Οι επενδυτές σκέφτονται «Μπορώ να αγοράσω τα ομόλογα του αμερικανικού δημοσίου γιατί ξέρω πως θα πάρω πίσω τα χρήματά μου».

Συγκριτικά, ο δείκτης Standard & Poors 500 προσφέρει μερισματική απόδοση 2,18%. Αλλά και τι μ’αυτό; Οι εκροές από αμερικανικά funds μετοχών είναι η νέα μόδα -ειδικά για να χρηματοδοτήσουν τις πρόσθετες αγορές των ομολογιακών fund. Γράφει ο Randall Forsyth στο Barron’s: «Η νοοτροπία της εποχής οδηγεί τους επενδυτές μακριά από τα πάγια υψηλότερου κινδύνου -τα οποία είναι σχετικά φθηνά σύμφωνα με τις περισσότερες μετρήσεις αποτίμησης- και προς το ασφαλές καταφύγιο των κρατικών ομολόγων τα οποία, υπό κάθε συμβατική κλίμακα, δεν προσφέρουν καμία επενδυτική αξία προσφέροντας τις χαμηλότερες αποδόσεις ιστορία, πρωτοφανείς μάλιστα έξω από την Ιαπωνία.

Το να ισχυριστεί κάποιος ότι τα ομόλογα του αμερικανικού δημοσίου είναι μια αγορά με "πολυκοσμία" είναι σαν να διαπιστώνει το προφανές. Πράγματι, οι αποδόσεις που φαινόταν απίστευτα χαμηλές μόλις λίγους μήνες πριν, κατάφεραν να διατηρήσουν την πτωτική τους τάση υποχωρώντας σε ακόμη χαμηλότερα επίπεδα. Παρ’ολ’αυτά, δεν γίνεται να μην αναρωτηθεί κανείς εάν οι μακροπρόθεσμοι ομολογιακοί επενδυτές που αναγκαστικά αποδέχονται αρνητικές αποδόσεις μετά τον πληθωρισμό και τους φόρους αντιλαμβάνονται πραγματικά σε τι έχουν μπλέξει. Και πόσο δύσκολο θα ήταν να ξεμπλέξουν.

Σκεφτείτε ότι το 2007, πριν από την έναρξη της χρηματοπιστωτικής κρίσης, οι αποδόσεις των 10ετών ομολόγων του αμερικανικού Δημοσίου ήταν κοντά στο 5,3% -κυμαίνονται κατά μέσο όρο σε επίπεδα κάτω από το 5% τις δύο τελευταίες δεκαετίες. Η επένδυση στο δεκαετές ομόλογο σήμερα που βρίσκεται σε ιστορικά χαμηλά θα επιφέρει απώλεια 19%, έαν οι αποδόσεις ανέλθουν στο 5% έως το 2014. Και αυτό είναι που αποκαλούν επιτόκιο μηδενικού κινδύνου!

http://www.capital.g....asp?id=1519382